Trung tâm Tài chính Quốc tế Việt Nam (IFC)

Tăng trưởng kinh tế Việt Nam trong hai thập kỷ qua chủ yếu được thúc đẩy bởi sản xuất định hướng xuất khẩu và dòng vốn đầu tư trực tiếp nước ngoài duy trì ổn định. Những yếu tố này đã giúp doanh nghiệp mở rộng quy mô, tham gia sâu hơn vào chuỗi cung ứng toàn cầu, đồng thời kéo theo sự gia tăng của các dòng vốn gắn với hoạt động sản xuất và đầu tư. Khi mức độ hội nhập ngày càng sâu, nhu cầu vốn không chỉ lớn hơn mà còn phức tạp hơn.

Trong khi đó, hệ thống tài chính phát triển chậm hơn so với nhu cầu của nền kinh tế. Khu vực ngân hàng vẫn là kênh dẫn vốn chủ đạo, trong khi thị trường vốn trong nước còn hạn chế về độ sâu, thanh khoản và sự đa dạng sản phẩm. Khoảng trống này trở nên rõ hơn khi nhu cầu vốn tiếp tục gia tăng, đặc biệt trong các lĩnh vực hạ tầng, chuyển dịch năng lượng và phát triển số hóa, đồng thời đặt ra yêu cầu đa dạng hóa nguồn vốn ngoài tín dụng ngân hàng truyền thống. Để hình dung rõ hơn, Việt Nam cần khoảng 1.500 tỷ USD để tài trợ cho quy hoạch phát triển hạ tầng đến năm 2030. Bên cạnh đó, một phần đáng kể dòng vốn FDI vào Việt Nam hiện đang được cơ cấu và luân chuyển qua các trung tâm tài chính nước ngoài thay vì đi qua các kênh trong nước. Trước thực tế đó, các trung tâm tài chính khu vực như Singapore và Hong Kong sẽ không đủ sức đáp ứng nhu cầu vốn và tài trợ cơ sở hạ tầng ngày càng lớn của Việt Nam. Việt Nam cần xây dựng một hệ sinh thái tài chính đủ mạnh để có thể chủ động khơi thông, cơ cấu và điều phối các luồng vốn trong và ngoài nước. Khi cạnh tranh giữa các trung tâm tài chính quốc tế ngày càng quyết liệt, đây vừa là cơ hội, vừa là đòi hỏi cấp thiết để Việt Nam nâng cao năng lực tài chính nội địa, thu hút và giữ chân nguồn vốn, đồng thời đáp ứng tốt hơn nhu cầu ngày càng đa dạng của các nhà đầu tư quốc tế.

Trong bối cảnh đó, việc phát triển một Trung tâm Tài chính Quốc tế (IFC) tại Việt Nam không chỉ là một sáng kiến của riêng khu vực tài chính, mà là một định hướng mang tính chiến lược. Mục tiêu là nâng cao năng lực huy động và phân bổ vốn, đáp ứng các nhu cầu tài chính ngày càng phức tạp của nền kinh tế, đồng thời từng bước đưa Việt Nam tham gia chủ động hơn vào hệ thống tài chính khu vực và toàn cầu.

Động lực thúc đẩy sự ra đời của IFC

Trong nhiều năm qua, tăng trưởng kinh tế Việt Nam được thúc đẩy bởi xuất khẩu và dòng vốn đầu tư trực tiếp nước ngoài (FDI). Tuy nhiên, hệ thống tài chính trong nước vẫn chưa phát triển tương xứng với nhu cầu ngày càng lớn và phức tạp của nền kinh tế.

Việc xây dựng IFC được kỳ vọng sẽ giúp:

• Nâng cao năng lực huy động và phân bổ vốn;
• Thu hút và giữ chân dòng vốn quốc tế;
• Hỗ trợ phát triển thị trường vốn trong nước;
• Thúc đẩy các hoạt động tài chính xuyên biên giới;
• Tăng cường vị thế cạnh tranh của Việt Nam trong khu vực.

Mô hình hai trung tâm với vai trò bổ trợ lẫn nhau

IFC Việt Nam được phát triển theo mô hình song song tại hai địa điểm:

TP. Hồ Chí Minh được định vị là trung tâm điều phối dòng vốn và giao dịch tài chính quy mô lớn, tận dụng lợi thế về hệ sinh thái tài chính hiện hữu, cơ sở hạ tầng và khả năng kết nối quốc tế.

Đà Nẵng đóng vai trò trung tâm đổi mới sáng tạo, tập trung phát triển fintech, tài chính số, tài chính xanh, đồng thời là nơi triển khai các mô hình thử nghiệm trong khuôn khổ regulatory sandbox.

Cách tiếp cận này giúp cân bằng giữa nhu cầu phát triển thị trường hiện tại và xây dựng các năng lực tài chính cho tương lai.

Khung ưu đãi và cơ chế đặc thù

Một trong những điểm đáng chú ý nhất của IFC là hệ thống ưu đãi và cơ chế quản lý được thiết kế nhằm tăng sức hấp dẫn đối với các nhà đầu tư và tổ chức tài chính.

Các nội dung nổi bật bao gồm:

• Ưu đãi thuế thu nhập doanh nghiệp cho các lĩnh vực ưu tiên;
• Miễn hoặc giảm thuế thu nhập cá nhân cho chuyên gia và nhân sự đủ điều kiện;
• Linh hoạt hơn trong quản lý ngoại hối và giao dịch xuyên biên giới;
• Khả năng áp dụng chuẩn mực báo cáo tài chính quốc tế (IFRS);
• Cơ chế thử nghiệm sandbox cho các mô hình tài chính đổi mới;
• Đơn giản hóa thủ tục hành chính và cấp phép.

Những chính sách này hướng tới việc tạo ra một môi trường vận hành cạnh tranh hơn so với các trung tâm tài chính trong khu vực.

Tác động đối với doanh nghiệp và nhà đầu tư

Đối với các tổ chức tài chính và nhà đầu tư nước ngoài, IFC mở ra cơ hội tiếp cận thị trường Việt Nam thông qua một môi trường pháp lý và vận hành minh bạch hơn, đồng thời tạo điều kiện thuận lợi cho các hoạt động huy động vốn và giao dịch xuyên biên giới.

Đối với doanh nghiệp Việt Nam, IFC mang lại nhiều lợi ích như:

• Tiếp cận đa dạng nguồn vốn quốc tế;
• Tăng khả năng kết nối với các quỹ đầu tư và định chế tài chính toàn cầu;
• Nâng cao uy tín quản trị và minh bạch tài chính;
• Tận dụng các cơ chế ưu đãi về thuế và ngoại hối;
• Đơn giản hóa việc giải quyết tranh chấp và thực hiện giao dịch quốc tế.

Tuy nhiên, doanh nghiệp cũng cần chuẩn bị để đáp ứng các yêu cầu cao hơn về quản trị, tuân thủ, kiểm soát nội bộ và chất lượng báo cáo tài chính theo chuẩn quốc tế.

Doanh nghiệp cần chuẩn bị gì?

Việc tham gia IFC không chỉ là câu chuyện về ưu đãi mà còn là quá trình chuyển đổi để đáp ứng các tiêu chuẩn quốc tế.

Các doanh nghiệp nên chủ động đánh giá:

• Mức độ sẵn sàng áp dụng IFRS;
• Cấu trúc đầu tư và hoạt động xuyên biên giới;
• Hệ thống quản trị rủi ro và kiểm soát nội bộ;
• Nghĩa vụ thuế và các yêu cầu tuân thủ mới;
• Chiến lược huy động vốn và mở rộng thị trường.

Việc chuẩn bị sớm sẽ giúp doanh nghiệp tận dụng hiệu quả các cơ hội mà IFC mang lại trong giai đoạn phát triển tiếp theo của thị trường tài chính Việt Nam.

Grant Thornton Việt Nam đồng hành cùng doanh nghiệp

Việc tham gia và vận hành trong hệ sinh thái IFC đòi hỏi doanh nghiệp phải cân bằng giữa mục tiêu tăng trưởng và yêu cầu tuân thủ ngày càng cao. Với kinh nghiệm hỗ trợ các doanh nghiệp trong nước và quốc tế, Grant Thornton Việt Nam cung cấp các giải pháp toàn diện về Kiểm toán & Đảm bảo, Thuế, Tư vấn Doanh nghiệp và Giải pháp Quy trình Doanh nghiệp nhằm hỗ trợ doanh nghiệp xây dựng cấu trúc phù hợp, nâng cao năng lực quản trị và khai thác hiệu quả các cơ hội từ IFC.

Liên hệ với đội ngũ chuyên gia của Grant Thornton Việt Nam để tìm hiểu những tác động cụ thể đối với doanh nghiệp của bạn và xây dựng lộ trình tham gia IFC phù hợp với chiến lược phát triển dài hạn.